東田微創業板IPO 首發價22.92元/股

  ICC訊 5月23日，湖北東田微科技股份有限公司（簡稱以下簡稱“東田微”、“發行人”或“公司”，301183）發布首次公開發行股票并在創業板上市公告。

  公告指出，湖北東田微科技股份有限公司首次公開發行股票并在創業板上市的申請已經深圳證券交易所（以下簡稱“深交所”）創業板上市委員會審議通過，并已經中國證券監督管理委員會證監許可〔2022〕680 號文予以注冊。本次發行的保薦機構（主承銷商）為東方證券承銷保薦有限公司（以下簡稱“保薦機構（主承銷商）”）。發行人的股票簡稱為“東田微”，股票代碼為“301183”。東田微股票將于2022年5月24日在深圳證券交易所創業析上市，本次發行價格22.92元/股。

  本次發行采用網上按市值申購向持有深圳市場非限售 A 股股份和非限售存托憑證市值的社會公眾投資者直接定價發行（以下簡稱“網上發行”）的方式，全部為新股，不轉讓老股。發行人和保薦機構（主承銷商）協商確定本次發行數量為 2,000.00 萬股，發行價格為 22.92 元/股。本次發行中網上發行 2,000.00 萬股，占本次發行總量的 100%。

  本次發行存在因取得募集資金導致凈資產規模大幅度增加對發行人的生產經營模式、經營管理和風險控制能力、財務狀況、盈利水平及股東長遠利益產生重要影響的風險。發行人和保薦機構(主承銷商)提請投資者關注投資風險，審慎研判發行定價的合理性，理性做出投資決策。

  本次發行的網上繳款工作已于 2022 年 5 月 17 日（T+2 日）結束。

  新股認購情況統計

  保薦機構（主承銷商）根據深交所和中國證券登記結算有限責任公司深圳分公司（以下簡稱“中國結算深圳分公司”）提供的數據，對本次網上發行的新股認購情況進行了統計，結果如下：

  （1）網上投資者繳款認購的股份數量（股）：19,889,388

  （2）網上投資者繳款認購的金額（元）：455,864,772.96

  （3）網上投資者放棄認購的股份數量（股）：110,612

  （4）網上投資者放棄認購的金額（元）：2,535,227.04

  關于收入和利潤下滑的風險

  2019 年度和 2020 年度，發行人營業收入分別為 28.438.71 萬元、45.799.95 萬元，扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為 2.915.21 萬元、6.495.97 萬元，發行人的營業收入和凈利潤均實現了大幅增長，主要得益于下游市場需求旺盛、客戶及訂單開拓順利以及產能持續擴充等，發行人已經具備較強的綜合競爭能力，但是發行人的產品和終端應用市場仍較為集中，主要為應用在智能手機中的攝像頭濾光片。

  2021 年第二季度開始，受多重因素影響導致下游智能手機出貨量不及預期，市場需求偏弱以及發行人市場策略調整不及下游市場的快速變化等，導致發行人 2021年第三季度的經營業績規模較低，同時 2021 年下半年發行人綜合毛利率較上半年有所下降，發行人的經營業績呈現一定程度的下滑。發行人 2021 年營業收入和扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為 40.344.16 萬元和 6.100.50 萬元，同比下降 11.91%和 6.09%，2021 年第四季摩好入規模開始逐步恢復，較第三季度環業一手2299%%。

  若受下游智能手機市場持續不景氣導致手機出貨量增速放緩或大幅下降、或智能手機多攝化滲透放緩等，將會引起發行人所外行業競爭持續加劇，對發行人攝像頭濾光片的出貨量和單價產生重大不利影響，如果發行人其他產品和其他終端市場拓展不暢或者產生業績無法彌補手機攝像頭濾光片業績的下滑以及發行人未能根據下游市場變化情況及時調整競爭策略等，發行人的經營業績增速未來存在放緩甚至存在經營業績進一步下滑的風險。

  募集資金投資

  公告還指出，本次募集資金投資項目建成達產后，發行人的產能將明顯提升，有效緩解發行人目前的產能壓力。募投項目設有建設期和達產期，從規劃設計、建設生產到投產推廣存在時間周期，在項目實施過程中和項目實際建成后，如果國家產業政策、宏觀經濟環境、市場需求及競爭格局筆方面出現重大不利變化且發行人無法采取有效的應對措施，可能導致發行人面臨本次募集資金投資項目新增產能難以充分消化的市場風險。

  公司本次募投項目之光學產品生產基地建設項目將新增產能。本次募投項目新增產能系基于市場情況、公司產銷情況、現有客戶及業務布局情況、公司整體發展戰略等因素綜合確定。公司在確定該等投資項目之前已對募投項目的必要性和可行性進行了充分、科學的研究和論證。

  但是，行業內其他公司亦在積極擴充產能，但是如果未來終端消費需求不達預期以及其他競爭對手產能擴充較快，可能會導致行業面臨產能過剩和競爭持續加劇的風險，進而導致發行人本次募投項目產能無法及時消化。